股票交易的账户注册

无论你是独立交易还是与经纪人交易，确保你的账户注册是最新的。

对于大多数股票交易商来说，这意味着要在存托信托公司（DTC）注册他们的股票。DTC是经纪人和代理人之间股票转让的清算中心，并提供一个自动的直接登记系统（DRS）。

经纪人和交易商

经纪人和交易商在国家的资本市场中发挥着重要作用，促进了证券向其客户的自由流动。他们主要通过经纪费获得报酬，经纪费可以是每笔交易的固定费用，也可以是销售的百分比。此外，他们从买卖差价--他们购买或出售证券的价格之间的差额--以及从与证券交易有关的其他活动中赚取的佣金中获得佣金。

这些费用是一种补偿形式，允许代理人作为其客户的代理人，代表他们进行交易。他们可以协助客户发现和购买证券，或为投资者提供投资建议。

规模较大的经纪商和交易商，即所谓的 "电讯公司"，可以更有效地执行这些服务。这些公司为他们的客户提供各种产品，如外汇、共同基金、固定收入证券，以及一般人无法获得的专有项目。

另一方面，经销商主要侧重于向客户出售证券。他们为客户进行交易，其买卖价差比他们自己进行交易时要高。

经纪人通常在每笔销售中比他们的经纪人赚取更多的利润，因为费用的差异可能是巨大的。这种额外的收入是这些专业人士的一个重要来源。

经销商可以通过帮助他们的客户识别符合某些标准的证券而获得可观的利润。例如，他们可能能够识别出具有强大的未来增长潜力的股票。

他们可以利用这些数据向客户建议哪些证券可能是最适合他们的。这些建议考虑到了客户的风险承受能力、其他证券持有量、财务状况（收入和净资产）、需求和投资目标。

经纪人和交易商经常需要向他们的客户索取大量的个人信息，以便在提出建议时遵守美国政府的法律、规则以及自我监管组织（SRO）规定的标准。这些数据有助于保证在整个过程中遵守这些不同的标准。

这些法规的出台是为了保障客户资金和经纪商持有的证券，包括客户账户中的证券。例如，经纪交易商必须每天核实它是否遵守了证监会的要求，为客户持有全额或超额保证金证券，并将这些资产存入专门为客户指定的特别储备银行账户。

此外，经纪交易商必须保持其客户的证券持有量和其他财务和税务识别信息的准确记录，并保持这些记录的最新状态。美国证券交易委员会的这一要求旨在保障客户免受欺诈，并使经纪商对客户的财务状况和投资目标有最新的了解。

股票购买计划

股票购买计划是一项由雇主发起的倡议，为员工提供以折扣价购买公司股票的机会。参与者通常会在每个工资期扣除高达15%的工资，用于购买公司股票。

ESPP计划由第三方管理人管理，通常持续12个月。然而，有些计划可能提供回溯条款，使员工能够以发行期开始时的公平市场价值或购买日的价值中的最低值购买股票。

员工股票购买计划为员工提供了一种税收优惠的方式来积累他们的储蓄，而不会产生与通过经纪账户投资有关的费用。员工股票购买计划允许员工逐步建立股票组合，而不需要承担通过中介账户投资的相关费用。

雇主通常提供员工股票购买计划（ESPPs）作为股票期权计划的替代方案，后者可能更加复杂并涉及若干行政系统。ESPPs通常为参与者提供股票价格在发售日的至少15%的折扣--这也是参与的人开始扣除工资的时间--而员工在购买日实际购买股票--这通常是每六个月一次。

雇员通常可以选择出售他们通过ESPP购买的股票，而不需要为其利润纳税。然而，由于复杂的税收规则，如果你想利用这个计划作为你投资策略的一部分，建议咨询税务专家。

除了税收优惠之外，ESPPs还为个人提供了一种投资某家公司股票的成本效益和便利的手段。由于DSPP只需要最低的存款额--有时根本不需要最低存款额--因此特别受首次投资者的欢迎！

员工股票购买计划（ESPP）系统错综复杂，很大程度上取决于每个计划的具体规则。一些ESPP允许公司在计划期间随时调整发行价格和购买价格--这些变化可能是巨大的。

一些ESPPs提供了一个 "回溯 "功能，将股票的当前价格与发行期开始时的价格进行比较，并使用这一信息来计算购买价格。这一特点可能会使股票对那些预期股票价值会随着时间推移而增加的投资者更有吸引力。

ESPP为投资者提供了一个以大幅折扣收购某家公司股票的好方法，但必须对其进行适当的管理和理解，以充分发挥其潜力。对ESPP的全面了解可以帮助你充分利用它们，更快、更简单地实现你的财务目标。